La TVA sur les services financiers : Exonérations et zones grises expliquées

La TVA est souvent considérée comme une taxe à la consommation relativement simple appliquée aux biens et aux services. Bien qu'il existe de nombreuses exemptions, un secteur se distingue. En ce qui concerne les services financiers, le paysage fiscal est de plus en plus complexe, principalement en raison de la récupération limitée de la taxe en amont, de l'évolution des modèles d'entreprise tels que la fintech, l'externalisation et les services transfrontaliers, ainsi que de la diversité des pratiques nationales.

Tous ces facteurs créent ce que l'on peut qualifier de zones grises, qui conduisent souvent à des contrôles fiscaux, des évaluations fiscales, des paiements supplémentaires de TVA, des litiges judiciaires, des pénalités et des intérêts. Au niveau de l'UE, ces situations peuvent également enfreindre les principes fondamentaux de l'UE et même perturber le marché unique. Il est donc essentiel de comprendre comment l'exonération de la TVA est appliquée dans le secteur financier et comment la jurisprudence clé façonne le traitement de la TVA des services financiers.

Traitement des services financiers au regard de la TVA

En vertu de la directive européenne sur la TVA, les pays de l'UE doivent exonérer la plupart des services financiers et d'assurance, ce qui reflète leur nature et leur rôle uniques dans l'économie. Étant donné que les services financiers englobent un large éventail d'activités aux fins de la TVA, ces exonérations s'appliquent également à l'octroi ou à la négociation de crédits, à la gestion de crédits et à la négociation de garanties ou de valeurs mobilières. Il est donc évident que l'assujettissement des services financiers et d'assurance à la TVA pourrait fausser l'accès à ces services ou en alourdir les coûts.

Ces services sont d'autant plus complexes que les revenus qu'ils génèrent peuvent prendre diverses formes, telles que les intérêts perçus dans le cadre d'accords de prêt ou de financement ou les commissions perçues pour l'octroi de garanties. Par conséquent, leur nature basée sur la marge rend le calcul de la TVA complexe et potentiellement inapplicable.

Selon le principe général, lorsqu'un service est exonéré, le prestataire ne facture pas la TVA sur la production. Toutefois, cela signifie que le fournisseur ou le prestataire de services dispose de droits très limités pour récupérer la TVA en amont. Par conséquent, les organismes financiers doivent structurer avec soin leurs mécanismes de comptabilisation de la TVA et de récupération de la taxe en amont.

D'un point de vue plus pratique, l'exonération de la TVA s'applique aux prêts et aux crédits, aux assurances, à l'émission d'actions, aux transferts de paiements, à la collecte de dépôts et aux activités similaires. Toutefois, cette exonération n'est pas absolue. Pour qu'une exonération s'applique, un service doit répondre à une interprétation stricte des règles élaborées pour prévenir les abus et garantir la cohérence avec les principes de la directive européenne sur la TVA.

En outre, des règles sectorielles spécifiques et les interprétations des institutions nationales et de la Cour de justice de l'Union européenne (CJUE) déterminent les limites entre les services financiers exonérés et les services financiers imposables.

La jurisprudence détermine le champ d'application des exonérations

Lorsque la définition et les dispositions laissent place à une interprétation ou une application erronée des exonérations, la Cour de justice de l'Union européenne (CJUE) a développé une jurisprudence abondante qui précise quand un service donné peut bénéficier de l'exonération de la TVA dans le secteur financier, et quand il ne le peut pas.

L'une des premières affaires relatives à cette question est l'affaire C-5/71, dans laquelle la CJCE a précisé que tous les services liés aux paiements ou aux transferts ne peuvent pas automatiquement bénéficier de l'exonération de la TVA. Le facteur décisif est la nature du service lui-même, à savoir s'il remplit la fonction essentielle d'un paiement ou d'un transfert. Par conséquent, l'exonération ne dépend pas de l'identité du fournisseur ou du prestataire de services.

Dans une décision plus récente rendue dans les affaires conjointes C-58/20 K et C-59/20 DBKAG, la CJCE a statué que les services fiscaux et les licences de logiciels fournis en relation avec des fonds d'investissement spéciaux (FIS) peuvent bénéficier de l'exonération à condition que les services soient intrinsèquement liés à la gestion de ces fonds et qu'ils soient utilisés exclusivement pour ces fonds.

En ce qui concerne les fonds d'investissement spécialisés, la CJCE a rendu un autre arrêt important dans les affaires jointes C-639/22 à C-644/22, connues sous le nom d'affaires des fonds de pension néerlandais, dans lesquelles plusieurs fonds de pension ont contesté les montants de TVA calculés par les autorités fiscales néerlandaises sur l'achat de services de gestion d'actifs.

Dans cette affaire inédite, la CJCE a conclu que les fonds de pension peuvent bénéficier de l'exonération de TVA prévue pour les FIS si le montant des droits à pension ou des avantages accordés par les fonds de pension dépend principalement des résultats de leurs investissements.

L'une des principales questions qui se posent dans le domaine des services financiers est celle de la distinction entre les activités économiques de base et les services auxiliaires. La différenciation de ces deux types d'activités joue un rôle essentiel dans la détermination du traitement d'une transaction au regard de la TVA. Par exemple, dans l'affaire C-89/23, la CJCE a jugé que les services liés aux ventes aux enchères sont traités comme des opérations distinctes et indépendantes aux fins de la TVA, ce qui signifie qu'ils ne bénéficient pas de l'exonération de TVA applicable à l'octroi de crédit. La raison principale de cette décision est la conclusion que le crédit peut être accordé même si une tierce partie dirige la vente aux enchères.

Les tribunaux nationaux jouent également un rôle crucial dans la définition des limites des exonérations de TVA. Dans l'affaire opposant le groupe Target à HMRC, la Cour suprême du Royaume-Uni a statué en faveur de HMRC, déclarant que l'exonération des services financiers ne s'appliquait pas aux services d'administration de prêts de Target. Dans son arrêt, la Cour a souligné l'importance d'une interprétation étroite de l'exonération, concluant que l'exonération de la TVA ne s'appliquait pas si le fournisseur ou le prestataire n'était pas impliqué dans l'exécution effective du paiement, plutôt que dans de simples démarches administratives.

Zones d'ombre et litiges en cours

Malgré l'évolution de la jurisprudence, d'importantes zones d'ombre subsistent, ce qui a donné lieu à un débat au niveau de l'UE sur le retrait potentiel ou la révision de l'exonération pour les services financiers et d'assurance. En 2021, la Commission européenne a publié les résultats de sa consultation publique sur les règles de TVA.

Les résultats de la consultation publique ont montré un fort consensus parmi les répondants en faveur du maintien des exonérations de TVA. Toutefois, la majorité des répondants, soit environ 70 %, estiment que les exonérations actuelles ne sont plus tout à fait adaptées aux évolutions modernes, en particulier à la numérisation de l'économie. Ce décalage entre le cadre actuel de la TVA et les réalités de la prestation de services numériques est à l'origine de zones d'ombre.

Par exemple, dans sa réponse à la consultation publique, Insurance Europe, un organisme représentatif des associations nationales d'assurance basé à Bruxelles, a identifié comme problématiques les services fournis par les fintechs, les services de paiement, les activités d'intermédiaire d'assurance menées par le biais de processus numériques, ainsi que les services de médiation et de distribution, en raison de définitions peu claires aux fins de la TVA.

Comme solution, Insurance Europe a proposé une révision législative complète qui comprendra un préambule clairement défini et remplacera entièrement l'ensemble de règles existant et fragmenté. L'organisation a ajouté que la directive actuelle, avec son champ d'application étroit et parfois dépassé, ne reflète plus les réalités opérationnelles des secteurs modernes de la finance et de l'assurance, en particulier compte tenu de la prévalence croissante de l'externalisation et de la numérisation.

Implications en matière de conformité et de gestion des risques

Les entreprises qui opèrent dans le secteur financier ou qui le servent doivent analyser rigoureusement et interpréter strictement les règles d'exonération de la TVA. En premier lieu, les entreprises doivent évaluer soigneusement la nature de leurs services afin de déterminer si l'exonération s'applique. Étant donné que la récupération de la taxe en amont est souvent limitée ou interdite pour les services financiers exonérés, les entreprises doivent évaluer et documenter les restrictions en matière de récupération et veiller à ce que la répartition des coûts de la TVA et les systèmes comptables internes soient structurés en conséquence.

Étant donné que de nombreux services sont externalisés, par exemple la gestion des prêts, les entreprises doivent veiller à ce que les conditions contractuelles définissent la substance économique du service. Cela signifie qu'il faut définir avec précision qui exécute quelle fonction, qui est responsable, qui contrôle le processus et comment le service est encadré. La récente affaire Target montre comment la différence subtile entre l'exécution et l'instruction détermine l'éligibilité à l'exonération de la TVA.

Enfin, les entreprises doivent suivre l'évolution des réformes législatives et des consultations. Étant donné le consensus selon lequel le cadre actuel de la TVA ne répond pas aux besoins de l'ère numérique, il y aura sans aucun doute des changements dans les années à venir.

Conclusion

Bien que de nombreuses activités bancaires, d'assurance et de gestion de fonds soient exonérées de TVA, il existe plusieurs zones d'ombre, principalement dans les opérations financières modernes telles que l'externalisation, la fintech et les services transfrontaliers. Par conséquent, cette évolution du secteur financier implique des nouveautés dans les règles et réglementations applicables. Par conséquent, les entreprises opérant dans le secteur financier ont deux tâches à accomplir : comprendre les critères actuels d'exonération de la TVA et les facteurs déterminants, et rester à l'avant-garde.

Source: Commission européenne : Commission européenne, EY, Deloitte, Irish Tax and Customs, Administration fiscale finlandaise, Directive européenne sur la TVA, VATabout - Vos prêts deviennent plus chers : La CJCE C-89/23 déclare que la vente aux enchères de biens mis en gage est un service distinct en matière de TVA !, VATabout - La CJCE clarifie les règles de TVA pour les fonds de pension et les fonds spéciaux d'investissement, Affaire C-5/71 de la CJCE, Cour suprême du Royaume-Uni, ECTI | Politique Département de l'économie et de la croissance, Assurance Europe